W transakcji forward waluta jest kupowana lub sprzedawana za inną walutę w
określonym terminie zapadalności (ponad dwa dni handlowe w przyszłości). Kurs wymiany jest jednak ustalany natychmiast po zawarciu kontraktu forward.
Kurs wymiany dla transakcji forward różni się od kursu dla transakcji spot: premia lub dyskonto zależy przede wszystkim od marży odsetkowej między dwiema walutami w okresie trwania transakcji.
Transakcje terminowe Forex są ważnym instrumentem zabezpieczającym przed wahaniami na rynku walutowym: Jeśli na przykład producent maszyn z siedzibą w Szwajcarii daje ofertę na wyprodukowanie i wyeksportowanie maszyny za 9 miesięcy od teraz, a płatność za tę maszynę będzie w USD, to dla producenta maszyn ważne jest, aby zabezpieczyć się przed ewentualną dewaluacją USD, ponieważ każda zmiana kursów walut w dół miałaby negatywny wpływ na jego marżę w stosunku 1:1. Aby wyeliminować to ryzyko walutowe, producent może już dziś sprzedać USD w stosunku do swojej rodzimej waluty CHF (ale z datą zapadalności ustaloną na dzień dostawy). W ten sposób wie już dokładnie, jaka jest jego efektywna marża.
Tutaj dowiesz się, jak zaksięgować transakcję forward z amnis.